【原標(biāo)題：券商傭金排名：私募基金逆市縮水 證券板塊調(diào)整未來(lái)】財(cái)金網(wǎng)消息 證券從業(yè)金融市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)第五章：債券，包括債券概述、債券發(fā)行、債券交易、債券估值四個(gè)小節(jié)的內(nèi)容。更多金融市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)復(fù)習(xí)資料下載>>

1、按付息方式，國(guó)債可分為貼現(xiàn)國(guó)債和附息國(guó)債。通常，期限在1年以下(含1年)的國(guó)債為貼現(xiàn)國(guó)債，期限在1年以上的國(guó)債為附息國(guó)債。

2、企業(yè)債券的發(fā)行期限一般為3～20年，以10年為主;公司債券的發(fā)行期限一般為3～10年，以5年為主。企業(yè)債券的利率不得高于銀行相同期限居民儲(chǔ)蓄定期存款利率的40%。

3、一般債券期限為1年、3年、5年、7年和10年，由各地根據(jù)資金需求和債券市場(chǎng)狀況等因素合理確定，但單一期限債券的發(fā)行規(guī)模不得超過(guò)一般債券當(dāng)年發(fā)行規(guī)模的30%。

4、中央銀行票據(jù)的期限通常在3個(gè)月到3年。中期票據(jù)待償還余額不得超過(guò)企業(yè)凈資產(chǎn)的40%。長(zhǎng)期國(guó)債是指償還期限在10年以上的國(guó)債。

5、公開(kāi)發(fā)行公司債券，應(yīng)當(dāng)符合下列條件： ①股份有限公司的凈資產(chǎn)不低于3000萬(wàn)元，有限責(zé)任公司的凈資產(chǎn)不低于6000萬(wàn)元; ②累計(jì)債券余額不超過(guò)公司凈資產(chǎn)的40%; ③最近3年平均可分配利潤(rùn)足以支付公司債券l年的利息; ④籌集的資金投向符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策; ⑤債券的利率不超過(guò)國(guó)務(wù)院限定的利率水平; ⑥國(guó)務(wù)院規(guī)定的其他條件。

6、政策性銀行發(fā)行金融債券應(yīng)向中國(guó)人民銀行報(bào)送下列文件：金融債券發(fā)行申請(qǐng)報(bào)告;發(fā)行人近3年經(jīng)審計(jì)的財(cái)務(wù)報(bào)告及審計(jì)報(bào)告;金融債券發(fā)行辦法;承銷協(xié)議;中國(guó)人民銀行要求的其他文件。

7、根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》對(duì)公開(kāi)發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券的公司的有關(guān)規(guī)定，本次發(fā)行后累計(jì)公司債券余額不超過(guò)最近1期末凈資產(chǎn)額的40%。

8、商業(yè)銀行發(fā)行金融債券應(yīng)具備以下條件：具有良好的公司治理機(jī)制;核心資本充足率不低于4%;最近三年連續(xù)盈利;貸款損失準(zhǔn)備計(jì)提充足;風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)符合監(jiān)管機(jī)構(gòu)的有關(guān)規(guī)定;最近三年沒(méi)有重大違法、違規(guī)行為;中國(guó)人民銀行要求的其他條件。

9、保險(xiǎn)公司次級(jí)債務(wù)的償還只有在確保償還次級(jí)債務(wù)本息后償付能力充足率不低于100%的前提下，募集人才能償付本息;并且募集人在無(wú)法按時(shí)支付利息或償還本金時(shí)，債權(quán)人無(wú)權(quán)向法院申請(qǐng)對(duì)募集人實(shí)施破產(chǎn)清償。

10、證券公司借入或發(fā)行期限在1年以上(不含1年)的次級(jí)債為長(zhǎng)期次級(jí)債。證券公司長(zhǎng)期次級(jí)債可按一定比例計(jì)入凈資本，到期期限在3年、2年、1年以上的，原則上分別按100%、70%、50%的比例計(jì)入凈資本。

證券公司為滿足正常流動(dòng)性資金需要，借入或發(fā)行期限在3個(gè)月以上(含3個(gè)月)、1年以下(含1年)的次級(jí)債為短期次級(jí)債。短期次級(jí)債不計(jì)入凈資本。證券公司為滿足承銷股票、債券業(yè)務(wù)的流動(dòng)性資金需要而借入或發(fā)行的短期次級(jí)債，按有關(guān)規(guī)定和要求減扣風(fēng)險(xiǎn)資本準(zhǔn)備。

11、短期融資券是指企業(yè)依照《短期融資券管理辦法》規(guī)定的條件和程序在銀行間債券市場(chǎng)發(fā)行和交易，約定在一定期限內(nèi)還本付息，最長(zhǎng)期限不超過(guò)365天的有價(jià)證券。超短期融資券是指具有法人資格，信用評(píng)級(jí)較高的非金融企業(yè)在銀行間債券市場(chǎng)發(fā)行的、期限在270天(9個(gè)月)以內(nèi)的短期融資券。

12、我國(guó)的混合資本債券是指商業(yè)銀行為補(bǔ)充附屬資本發(fā)行的、清償順序位于股權(quán)資本之前但列在一般債務(wù)和次級(jí)債務(wù)之后、期限在15年以上、發(fā)行之日起10年內(nèi)不可贖回的債券。

13、發(fā)行人應(yīng)在中國(guó)人民銀行核準(zhǔn)金融債券發(fā)行之日起60個(gè)工作日內(nèi)開(kāi)始發(fā)行金融債券，并在規(guī)定期限內(nèi)完成發(fā)行。